قیمت سهام رابینهود 42 درصد افزایش یافته است اما با ریسک های کلیدی مواجه است

Robinhood یک داستان رشد خوب است

Robinhood Markets یک شرکت فین‌تک محبوب است که با موفقیت بازار مالی را ویران کرده است. این شرکت امکان خرید سهام، ارزهای دیجیتال و گزینه‌ها را به مشتریان از طریق برنامه‌ها و وب‌سایت خود می‌دهد.

HOOD معرفی کرد خرید سهام بدون کمیسیون، یک رویکردی که پیش‌تر توسط شرکت‌های دیگر مانند Schwab و Interactive Brokers پذیرفته شده بود. همچنین، این شرکت پیشگام در ارائه مفهوم گیمیفیکیشن بوده و به ویژه در میان جوانان بسیار محبوب است.

شرکت HOOD بیشتر از مبلغ خود از طریق یک مفهوم معروف به Payment for Order Flow (PFOF) دریافت می‌کند، که این امکان را به شرکت‌های بازار مانند Virtu Finance و Citadel می‌دهد تا آن را برای ارجاع سفارش‌ها به آنها پردازش کنند. این شرکت‌های بازار به عنوان خرده‌فروشی‌های فعال عمل می‌کنند و کمیسیون کمی به HOOD پرداخت می‌کنند.

این شرکت به گسترش پیشنهادات خود پرداخته و در حال حاضر یکی از بازیگران اصلی در حوزه صنعت اشتراکات محسوب می‌شود. این شرکت از طریق خدمات رابینهود گلد، هر ماه از مشتریان خود مبلغ 5 دلار دریافت می‌کند و سپس با سرمایه‌گذاری در اوراق قرضه دولتی ایمن، سودآوری را به آن‌ها ارائه می‌دهد. این مدل کسب و کار اشتراک امکان تولید یک مدل تکرارپذیر با کیفیت و قابل پیش‌بینی را فراهم می‌کند.

موفقیت Robinhood به دلیل نسبت به مفهوم نوآوری قوی آن نیز برمی‌گردد. این شرکت Robinhood Legend راه‌اندازی کرده است، یک پلتفرم با اهداف تجارت روزانه که به کاربران امکان می‌دهد در مرورگر خود دارایی‌های کوتاه بفروشند. به علاوه، Robinhood دارای یک کارت اعتباری است که 3٪ نقدینگی را برای تمام خریدها به کاربران ارائه می‌دهد.

تمام این تلاش‌ها، شرکت HOOD را به یک شرکت با رشد فوق‌العاده تبدیل کرده است زیرا درآمد سالانه این شرکت از ۲۷۷ میلیون دلار در سال ۲۰۱۹ به بیش از ۲.۴ میلیارد دلار در دوره دوازده ماه آینده (TTM) افزایش یافته است.

رشد HOOD ادامه دارد

در سه ماهه سوم، داده‌های Robinhood نشان دادند که فعالیت تجاری آن به خوبی پیش می‌رود و درآمد آن با افزایش 36 درصدی به 637 میلیون دلار رسیده است.

بیشتر درآمد این سازمان از تجارت تراکنش آن به‌دست آمد و به ارزش بیش از 319 میلیون دلار دست یافت. در این میان، درآمد خالص بهره به مبلغ 274 میلیون دلار افزایش یافت که این افزایش به دلیل رشد سپرده‌ها و نرخ‌های بهره اتفاق افتاد.

در چند سال گذشته، فدرال رزرو موفق به حفظ نرخ بهره بالا بوده است و این اقدام به شرکت‌ها کمک کرده تا درآمد بهره تولید کنند. به عنوان نمونه، می‌توان به افزایش بیش از ۷۶ درصدی مقدار پول در حوزه رابینهود اشاره کرد که به ۱۵۲.۲ میلیارد دلار رسیده است.

در بخش دیگر، با استفاده از اشتراک OTS Gold، تعداد مشترکان این خدمت به 860000 نفر رسیده بود و در نتیجه، درآمد 44 میلیون دلاری تولید شده بود. تحلیلگران اعتقاد دارند که این تجارت به خوبی پیشرفت خواهد کرد، زیرا این شرکت از مدل Netflix برای افزایش تدریجی قیمت‌ها استفاده کرده و این به عنوان یک راهبرد موثر شناخته می‌شود.

تحلیلگران با افتخار اظهار کرده‌اند که کسب و کار Robinhood در آینده قادر خواهد بود به خوبی رشد کند. براساس میانگین تحلیل‌های انجام شده توسط 14 تحلیلگر که این شرکت را دنبال می‌کنند، درآمد سالانه آن در سال جاری به 2.74 میلیارد دلار و در سال آینده به 3.11 میلیارد دلار خواهد رسید.

پیش‌بینی می‌شود که Robinhood نیز به طور قابل توجهی سودآور خواهد بود. انتظار می‌رود که سود هر سهم (EPS) در سال 1.14 دلار باشد و در سال 2025 این رقم به 1.3 دلار افزایش یابد. Robinhood تاریخ طولانی از عملکرد بهتر از پیش‌بینی‌های تحلیلگران را داراست، که نشان می‌دهد احتمالاً کسب و کار آن در آینده بهبود خواهد یافت.

با افزایش رونق سهام و ارزهای رمزپایه، عملکرد HOOD بهبود می‌یابد. اما اگر پیش‌بینی کرده باشیم که سهام افت خواهند کرد، وجود دارد که HOOD نیز از راه بیافتد؛ زیرا عملکردهای برتر سال‌های گذشته اغلب در سال‌های بعد روندی نزولی دارند.

تحلیل قیمت سهام Robinhood

قیمت سهام رابینهود 42 درصد افزایش یافته است اما با ریسک های کلیدی مواجه است

نمودار هفته‌ای نشان می‌دهد که قیمت سهام شرکت HOOD در سال 2023 به 7.62 دلار ارتقا یافته و از آن زمان تاکنون در یک الگوی صعودی آرام و پیوسته حرکت کرده است. این نمودار پس از عبور از سطح 38.2 درصد فیبوناچی، به میانگین متحرک نمایی 25 هفته‌ای (EMA) متمرکز شده است.

HOOD درحال شکل‌گیری یک الگوی پرچم صعودی است که به آرامی به یک ادامه صعودی محبوب تبدیل می‌شود. به همین دلیل، احتمالاً سهام در سال 2024 به رشد خود ادامه داده و نقطه مرجع بعدی آن، یعنی نقطه اصلاح 61.8٪ در 55.30 دلار خواهد بود. حداقل ضرر این معامله در سطح 36 دلار قرار دارد که نقطه اصلاح 38.83٪ می‌باشد و حدود 42٪ بیشتر از قیمت فعلی سهام است.

قیمت سهام شرکت رابینهود با یک افزایش 42 درصدی مواجه شده است، اما همراه با این افزایش، با خطرات اساسی نیز روبرو است. این موضوع برای اولین بار در پلتفرم Invezz به نمایش درآمده است.

منبع: invezz.com